（一）甲方申请进行回购交易的，须向乙方提交《债券回购交易申请表》。《债券回购交易申请表》须填写申报类型、资金账户名称、资金账号、证券账号、回购品种及代码、回购手数、回购价格、回购交易委托日期及回购到期日、回购用途等，并经甲方有效签署。
（二）乙方收到《债券回购交易申请表》后，有权对甲方的回购交易申请进行审查，并确定甲方债券回购交易的最大融资额度。乙方审查无异议的，乙方应根据甲方申请的时间、品种、数量及价格等及时办理，并将办理结果及时通知甲方。
第十条 经乙方审查，甲方存在下列情况之一的，乙方有权拒绝受理甲方的回购交易申请：
（一）《债券回购交易申请表》填写错误或未有效签署的；
（二）资金账户内的资金或证券账户内的债券不足的；
（三）用于回购交易的债券在向证券登记结算公司提交前，已进行质押或存在其他权利瑕疵的；
（四）涉及刑事诉讼或重大民事诉讼的；
（五）其他违反有关法律、法规、规章、规则等规定、乙方制定的相关业务规定或本协议有关条款约定的。
第十一条 经乙方审查，甲方存在下列情况之一的，乙方有权拒绝受理甲方的回购套做申请：
（一）资金头寸紧张，不能保证随时补足资金或债券的；
（二）回购套做倍数或规模超过乙方有关限制，或数额巨大、风险程度明显超过其自身承受能力的；
（三）其他违反有关法律、法规、规章、规则等的规定、乙方制定的相关业务规定或本协议有关条款约定的。
第十二条 正回购
（一）甲方申请正回购的，乙方根据甲方的委托，通过交易系统做买入申报操作。
（二）除去已交付的质押券外，甲方还应根据乙方关于回购交易的相关规定，在证券账户内托管足够的债券或在资金账户内留存足够的资金，以保证甲方在回购交易期间不发生欠库；乙方有权将该等追加托管的债券作为质押券向登记结算公司交付，无须甲方再次提交《质押券提交申请表》；
（三）甲方发生欠库（欠库发生日为T日）的，须在”T＋1”日予以补足；
（四）甲方在回购交易期间内如有质押券到期兑付，甲方须及时提供其他债券进行替换，由乙方根据登记结算公司相关规定，通过先转入后转出的方式，用该等债券将拟兑付的质押券或已经兑付的本息换出。根据有关规定，在担保期间，不支付本条前述款项的利息。
第十三条 甲方申请逆回购的，乙方根据甲方的委托，通过交易系统做卖出申报操作，并即时冻结甲方资金账户内的相应资金。
